Exercício Das Opções De Compra De Ações Em Dinheiro

Exercitar opções de ações Exercitar uma opção de compra de ações significa comprar as ações ordinárias do emissor de ações no preço estabelecido pela opção (preço de concessão), independentemente do preço de estoque no momento em que você exerce a opção. Consulte Sobre opções de estoque para obter mais informações. Dica: exercitar suas opções de ações é uma transação sofisticada e às vezes complicada. As implicações tributárias podem variar muito, não se esqueça de consultar um consultor fiscal antes de exercer suas opções de compra de ações. Escolhas ao exercitar opções de ações Geralmente, você tem várias opções quando exerce suas opções de ações adquiridas: Mantenha suas opções de ações Se você acredita que o preço das ações aumentará ao longo do tempo, você pode aproveitar a natureza a longo prazo da opção e esperar para Exerci-los até que o preço de mercado do estoque do emissor exceda seu preço de concessão e você sente que está pronto para exercer suas opções de compra de ações. Basta lembrar que as opções de compra de ações expiram após um período de tempo. As opções de ações não têm valor depois de expirarem. As vantagens desta abordagem são as seguintes: o seu atraso de qualquer impacto fiscal até que você exerça suas opções de ações e a valorização potencial do estoque, ampliando assim o ganho quando você os exerce. Inicie uma operação de exercício e retenção (caixa para estoque). Execute suas opções de compra de ações para comprar ações da empresa e segure o estoque. Dependendo do tipo de opção, você precisará depositar dinheiro ou empréstimo na margem usando outros valores mobiliários em sua Conta Fidelity como garantia para pagar o custo da opção, comissões de corretagem e quaisquer taxas e impostos (se você estiver aprovado para margem). As vantagens desta abordagem são: benefícios da participação em ações da sua empresa, (incluindo quaisquer dividendos), valorização potencial do preço do estoque comum de sua empresa. Inicie uma operação de exercicio e venda para cobrir Execute suas opções de compra de ações para comprar ações da empresa e, em seguida, venda apenas o suficiente das ações da empresa (ao mesmo tempo) para cobrir o custo da opção de compra de ações, impostos e comissões de corretagem E taxas. O produto que você recebe de uma transação de exercício e venda para cobertura será ações de ações. Você pode receber um valor residual em dinheiro. As vantagens desta abordagem são: benefícios da participação em ações da sua empresa, (incluindo quaisquer dividendos), valorização potencial do preço do estoque comum de sua empresa. A capacidade de cobrir o custo da opção de compra de ações, impostos e comissões de corretagem e quaisquer taxas com o produto da venda. Inicie uma Transação de Exercício e Vender (sem dinheiro) Com esta transação, que só está disponível na Fidelity se seu plano de opção de compra de ações for gerenciado pela Fidelity, você poderá exercer sua opção de compra de ações da empresa e vender as ações adquiridas no mesmo Tempo sem usar seu próprio dinheiro. O produto que você recebe de uma transação de exercício e venda é igual ao valor justo de mercado do estoque, menos o preço do subsídio e a retenção de impostos e a comissão de corretagem exigida e as taxas (seu ganho). As vantagens desta abordagem são: o dinheiro (o produto do seu exercício) a oportunidade de usar o produto para diversificar os investimentos em sua carteira através da sua conta Fidelity. Dica: Conheça a data de validade das suas opções de compra de ações. Uma vez que expiram, eles não têm valor. Exemplo de uma Opção de Opção de Incentivo Opção Desqualificando Disposição ndash Ações Vendidas antes do Período de Espera Especificado Número de opções: 100 Preço do subsídio: 10 Valor de mercado justo quando exercido: 50 Valor de mercado justo quando vendido: 70 Tipo de comércio: Exercício e retenção 50 Quando suas opções de compra de ações Veste em 1 de janeiro, você decide exercer suas ações. O preço das ações é de 50. Suas opções de ações custam 1.000 (100 opções de ações x 10 de preço de concessão). Você paga o custo da opção de compra de ações (1.000) para seu empregador e recebe as 100 ações em sua conta de corretagem. Em 1 de junho, o preço das ações é de 70. Você vende suas 100 ações ao valor de mercado atual. Quando você vende ações que foram recebidas através de uma transação de opção de compra de ações, você deve: Notificar seu empregador (isso cria uma disposição desqualificadora). Pagar o imposto de renda ordinário sobre a diferença entre o preço do subsídio (10) e o valor de mercado total no momento do exercício ( 50). Neste exemplo, 40 por ação, ou 4.000. Imposto sobre ganhos de capital sobre a diferença entre o valor de mercado total no momento do exercício (50) eo preço de venda (70). Neste exemplo, 20 partes, ou 2.000. Se você tivesse esperado vender suas opções de compra de ações por mais de um ano após o exercício das opções de ações e dois anos após a data da concessão, você pagaria ganhos de capital, em vez de receita ordinária, sobre a diferença entre o preço do subsídio e o preço de venda. Próximas etapas Quando você deve exercitar suas opções de estoque As opções de S tock têm valor precisamente porque elas são uma opção. O fato de você ter uma quantidade prolongada de tempo para decidir se e quando comprar o estoque de seus empregadores a um preço fixo deve ter um enorme valor. É por isso que as opções de compra de ações negociadas publicamente são avaliadas acima do valor pelo qual o preço do estoque subjacente excede o preço de exercício (veja Por que as opções de ações do empregado são mais valiosas do que as opções de ações negociadas em troca para uma explicação mais detalhada). Sua opção de compra de ações perde seu valor de opção no momento em que você se exercita porque você não tem mais flexibilidade quando e se você deve se exercitar. Como resultado, muitas pessoas se perguntam quando faz sentido exercer uma opção. Taxas de impostos conduzem a decisão de exercitar As variáveis ​​mais importantes a serem consideradas ao decidir quando exercer sua opção de compra de ações são impostos e a quantidade de dinheiro que você está disposto a colocar em risco. Existem três tipos de impostos que você deve considerar ao exercer suas opções de ações de incentivo (a forma mais comum de opções de empregado): imposto mínimo alternativo (AMT), imposto de renda ordinário e o imposto de ganhos de capital de longo prazo muito menor. É provável que você incorpore uma AMT se você exercer suas opções depois que seu valor de mercado justo subiu acima do seu preço de exercício, mas você não as vende. O AMT que você provavelmente irá incorrer será a taxa de imposto AMT federal de 28 vezes o valor pelo qual as suas opções se valorizaram com base no seu preço de mercado atual (você só paga o AMT estadual em um nível de renda que poucos pessoas terão acesso). O preço de mercado atual de suas opções é determinado pela avaliação mais recente do 409A solicitada pelo conselho de administração da empresa, se seu empregador é privado (ver as cartas da oferta de razão não incluem um preço de greve para uma explicação sobre como funcionam as avaliações 409A) e o público Preço de mercado após o IPO. Sua opção de compra de ações perde seu valor de opção no momento em que você se exercita porque você não tem mais flexibilidade quando e se você deve se exercitar. Por exemplo, se você possui 20.000 opções para comprar ações ordinárias de seus empregadores em 2 por ação, a avaliação mais recente da 409A valora suas ações ordinárias em 6 por ação e você faz 10 mil ações, então você deve uma AMT de 11.200 (10.000 x 28 x (6 8211 2)). Se você mantiver suas opções exercidas por pelo menos um ano antes de vendê-las (e dois anos depois de serem concedidas), você pagará uma taxa combinada de impostos federais-mais-estado-margem-longo prazo-capital-ganhos-taxa De apenas 24,7 no valor que apreciam mais de 2 por ação (assumindo que você ganha 255 mil como um casal e mora na Califórnia, como é o caso mais comum para os clientes da Wealthfront). O AMT que você pagou será creditado contra os impostos que você deve quando vende seu estoque exercido. Se assumirmos que, em última instância, você vende suas 10.000 ações por 10 por ação, seu imposto combinado sobre os ganhos de capital a longo prazo será de 19.760 (10.000 ações x 24.7 x (10 8211 2)), menos as 11.200 AMT anteriormente pagas ou uma rede de 8.560. Para obter uma explicação detalhada de como o imposto mínimo alternativo funciona, consulte Melhorando os resultados dos impostos para sua opção de compra de ações ou do subsídio de ações restrito, parte 1. Se você não exercer nenhuma das suas opções até que sua empresa seja adquirida ou se torne pública e você vende imediatamente, então você pagará taxas de imposto de renda ordinárias sobre o valor do ganho. Se você é um casal casado da Califórnia que ganha conjuntamente 255 mil (novamente, o cliente médio da riqueza), sua taxa de imposto combinada do estado marginal e federal ordinário de 2014 será de 42,7. Se assumirmos o mesmo resultado que no exemplo acima, mas espera aguardar até o dia em que você vende (ou seja, um exercício no mesmo dia), você deve pagar impostos ordinários de renda de 68.320 (20.000 x 42.7 x (10 8211 2)). Isso é muito mais do que no anterior caso de ganhos de capital a longo prazo. 83 (b) As eleições podem ter um valor enorme Você não deve impostos no momento do exercício se você exercer suas opções de compra de ações quando seu valor de mercado justo for igual ao seu preço de exercício e você arquivar um formulário 83 (b) eleição no horário. Qualquer valorização futura será tributada nas taxas de ganhos de capital de longo prazo se você detiver suas ações por mais de um ano após o exercício e dois anos após a data de outorga antes da venda. Se você vender em menos de um ano, você será tributado nas taxas de renda ordinárias. As variáveis ​​mais importantes a considerar ao decidir quando exercer sua opção de compra de ações são impostos e a quantidade de dinheiro que você está disposto a colocar em risco. A maioria das empresas oferece-lhe a oportunidade de exercer suas opções conservadas em estoque antecipadamente (ou seja, antes de serem totalmente adquiridas). Se você decidir deixar sua empresa antes de ser totalmente investido e você exerceu antecipadamente todas as suas opções, seu empregador comprará suas ações não levadas em seu preço de exercício. O benefício para exercer as suas opções antecipadamente é que você inicia o relógio na qualificação para o tratamento de ganhos de capital a longo prazo anteriormente. O risco é que sua empresa não tenha sucesso e você nunca pode vender suas ações, apesar de ter investido o dinheiro para exercer suas opções (e talvez tenha pago a AMT). Os cenários em que faz sentido exercitar cedo Há provavelmente dois cenários em que o exercício adiantado faz sentido: cedo em seu mandato se você é um empregado muito cedo ou uma vez que você tenha um grau muito alto de confiança, sua empresa vai ser um grande sucesso E você tem algumas economias que você está disposto a arriscar. Cenário do empregado precoce Os empregados muito adiantados são tipicamente opções de estoque emitidas com um preço de exercício de centavos por ação. Se você tiver a sorte de estar nesta situação, o seu custo total para exercer todas as suas opções pode ser de apenas 2.000 a 4.000, mesmo que você tenha emitido 200.000 ações. Poderia fazer uma tonelada de sentido para exercer todas as suas ações antes que seu empregador faça sua primeira avaliação de 409A se você realmente pode perder esse muito dinheiro. Eu sempre incentivo os primeiros funcionários que exercem suas ações imediatamente a planejar a perda de todo o dinheiro que eles investiram. MAS, se a sua empresa for bem-sucedida, a quantidade de impostos que você economizará será ENORME. Alta Probabilidade de Sucesso Diga que você é empregado número 80 a 100, você emitiu algo na ordem de 20.000 opções com um preço de exercício de 2 por ação, você exerce todas as suas ações e seu empregador falha. Será terrivelmente difícil recuperar-se dessa perda de 40.000 (e da AMT que você provavelmente pagou) tanto financeira como psicologicamente. Por esse motivo, sugiro apenas exercitar opções com um preço de exercício acima de 0,10 por ação se você tiver certeza absoluta de que seu empregador terá sucesso. Em muitos casos, talvez não seja até que você realmente acredite que sua empresa está pronta para ser pública. O tempo ideal para se exercitar é quando a sua empresa apresenta arquivos para um IPO No início desta publicação, expliquei que as ações exercidas se qualificam para a taxa de imposto de ganhos de capital de longo prazo muito menor se tiverem sido mantidos por mais de um ano após o exercício e suas opções Foram concedidos mais de dois anos antes da venda. No cenário de alta probabilidade de sucesso, não faz sentido exercitar mais de um ano de antecedência quando você realmente pode vender. Para encontrar o momento ideal para exercitar, precisamos trabalhar para trás, desde que suas ações provavelmente serão liquidadas e avaliadas no que você achará que será um preço justo. Os compartilhamentos de funcionários geralmente são restritos a serem vendidos nos primeiros seis meses após a publicação de uma empresa. Como explicamos no One Day para evitar a venda de ações da sua empresa. As ações de uma empresa normalmente são negociadas por um período de duas semanas a dois meses após o lançamento do contrato de subscrição de seis meses mencionado anteriormente. Geralmente, há um período de três a quatro meses a partir do momento em que uma empresa arquiva sua declaração de registro inicial para se tornar pública com a SEC até que suas ações sejam negociadas publicamente. Isso significa que você provavelmente não venderá por pelo menos um ano após a data em que sua empresa arquivar uma declaração de registro com a SEC para entrar em público (quatro meses esperando para entrar no banco público de seis meses de bloqueio dois meses aguardando a recuperação do estoque). Portanto, você tomará o risco mínimo de liquidez (ou seja, seu dinheiro atará o mínimo de tempo sem poder vender) se você não exercer até que sua empresa lhe diga que arquivou um IPO. Eu sempre incentivo os primeiros funcionários que exercem suas ações imediatamente a planejar a perda de todo o dinheiro que eles investiram. MAS, se a sua empresa for bem-sucedida, a quantidade de impostos que você economizará será ENORME. Em nossa publicação, Estratégias Winning VC para ajudá-lo a vender ações Tech IPO. Nós apresentamos pesquisa proprietária que encontrou, em sua maior parte, apenas as empresas que exibiram três características notáveis ​​negociadas acima de seu preço de IPO pós-lockup-release (que deve ser maior que o valor de mercado atual de suas opções antes do IPO). Essas características incluíam atender suas orientações de ganhos pré-IPO em suas duas primeiras chamadas de ganhos, crescimento de receita consistente e margens em expansão. Com base nestes achados, você só deve se exercitar cedo se você estiver altamente confiante de que seu empregador pode atender aos três requisitos. Quanto maior o seu patrimônio líquido, maior o risco de tempo que você pode assumir quando se exercitar. Eu não acho que você pode dar ao luxo de assumir o risco de exercer suas opções de ações antes que seus arquivos da empresa se tornem públicos se você só vale 20 mil. Meu conselho muda se você precisar de 500 mil. Nesse caso, você pode se dar ao luxo de perder algum dinheiro, então, exercitar um pouco mais cedo uma vez que você esteja convencido de que sua empresa vai ter grande sucesso (sem o benefício de um registro de IPO) pode fazer sentido. Exercitar provas anteriores significa um AMT mais baixo porque o valor de mercado atual de seu estoque será menor. Geralmente eu aconselho as pessoas a não arriscar mais de 10 de seu patrimônio líquido se quiserem exercitar muito mais cedo do que a data de registro do IPO. A diferença entre a AMT e as taxas de ganhos de capital a longo prazo não é tão grande quanto a diferença entre a taxa de ganhos de capital de longo prazo ea taxa de imposto de renda ordinária. A taxa de AMT federal é de 28, o que é aproximadamente o mesmo que a taxa de juros marginais marginais de ganhos de capital a longo prazo de 28,1. Em contraste, um cliente médio da Wealthfront normalmente paga uma taxa de imposto de renda ordinária e estado marginal combinado de 39,2 (veja Melhorar resultados fiscais para sua opção de compra de ações ou concessão de ações restritas, Parte 1 para um cronograma de taxas de imposto de renda ordinárias federais). Portanto, você não vai pagar mais do que as taxas de ganhos de capital de longo prazo se você se exercitar com antecedência (e será creditado contra o imposto que você paga quando vende suas ações em última análise), mas você ainda precisa encontrar o dinheiro para pagar , O que pode não valer a pena o risco. Procure a Ajuda de um Profissional Existem algumas estratégias fiscais mais sofisticadas que você pode considerar antes de exercer ações da empresa pública que descrevemos em Melhorar os Resultados do Imposto para a Opção de Estoque ou Aquisição de Estoque Restrito, Parte 3., mas eu simplificaria minha decisão para o conselho Indicado acima, se você considerar apenas o exercício de ações da empresa privada. Reduzido para os termos mais simples: apenas se exercita com antecedência se você for um funcionário adiantado ou sua empresa está prestes a ser público. Em qualquer caso, recomendamos que você contrata um grande contabilista de impostos que tenha experiência com estratégias de exercicios de opção de estoque para ajudá-lo a pensar sua decisão antes de um IPO. Esta é uma decisão que você não vai fazer com muita frequência e não vale a pena ficar errado. As informações contidas no artigo são fornecidas para fins de informação geral e não devem ser interpretadas como conselhos de investimento. Este artigo não se destina como conselho fiscal, e a Wealthfront não representa de forma alguma que os resultados descritos neste documento resultem em qualquer consequência fiscal especial. Os potenciais investidores devem conferir com seus assessores fiscais pessoais sobre as conseqüências fiscais com base em suas circunstâncias particulares. A Wealthfront não assume qualquer responsabilidade pelas consequências fiscais para qualquer investidor de qualquer transação. Os serviços de consultoria financeira só são fornecidos a investidores que se tornem clientes da Wealthfront. O desempenho passado não é garantia de resultados futuros. Posts relacionados: Sobre Andy Rachleff Andy Rachleff é co-fundador da Wealthfronts, presidente e diretor executivo. Ele atua como membro do conselho de curadores e vice-presidente do comitê de investimentos de doação da Universidade da Pensilvânia e como membro da faculdade da Stanford Graduate School of Business, onde ensina cursos sobre empreendedorismo tecnológico. Antes da Wealthfront, Andy co-fundou e foi sócio geral da Benchmark Capital, onde foi responsável por investir em várias empresas de sucesso, incluindo Equinix, Juniper Networks e Opsware. Ele também passou dez anos como sócio geral com Merrill, Pickard, Anderson amp Eyre (MPAE). Andy ganhou o BS da Universidade da Pensilvânia e seu MBA da Stanford Graduate School of Business. Perguntas Email knowledgecenterwealthfront Conecte-se com as opções UsStock Tomar as decisões certas sobre opções de estoque pode colocar dinheiro em seu bolso. Tomar decisões erradas pode custar-lhe dinheiro em alguns casos, muito dinheiro. O básico das opções de estoque Pontos-chave. Como você gerencia suas opções de ações irá determinar se você ganha dinheiro ou perde dinheiro. Em alguns casos, as perdas podem ser substanciais. Aqui, explore bem como as opções de ações funcionam, incluindo métodos de exercício e impostos. Informações úteis para investidores que receberam opções de ações de seus empregadores. Se você tem opções de estoque de empregador, ou se você receberá opções no futuro, você precisa entender como elas funcionam. Tomar as decisões certas sobre opções de estoque pode colocar dinheiro em seu bolso. Tomar decisões erradas pode custar-lhe dinheiro em alguns casos, muito dinheiro. Uma concessão de opção de compra de ações dá-lhe o direito, mas não a obrigação, de comprar um certo número de ações do seu empregador a um preço definido dentro de um determinado período de tempo. As condições que se aplicam às suas opções estão especificadas no seu contrato de subvenção. Ele irá dizer-lhe: sua data de concessão. A data da concessão é quando você foi oficialmente concedido suas opções. Isso é essencial para ajudá-lo e a empresa a acompanhar datas importantes, como horários de aquisição e períodos de exercício (veja abaixo). Quantos e quais tipos de opções de opções de compra de opções (ISOs) ou opções de estoque não qualificadas (NQSOs) mdashyou foram concedidas. O preço de greve (exercício) para a concessão. O preço de exercício é o valor que você pagará por cada ação de estoque quando você exercer suas opções. Exercitar significa que você usa suas opções para comprar ações da empresa no preço de exercício. O preço de exercício para cada bolsa não mudará, mesmo que o preço das ações mude. O cronograma de aquisição de direitos. Geralmente, você deve manter as opções por um período de tempo antes de exercê-las. O período de exercício. Esta é a quantidade de tempo que você tem que exercer suas opções uma vez que elas se entregam. Na maioria dos casos, você terá 10 anos a partir da data da concessão antes de suas opções expirarem. Impostos e opções O tratamento tributário das opções de ações de incentivo e das opções de compra de ações não qualificadas é diferente. Geralmente, os ISOs são elegíveis para tratamento fiscal especial e NQSOs não são. Para se qualificar para tratamento tributário especial, você deve manter compartilhamentos de um exercício ISO por mais de: Dois anos a partir da data de outorga e um ano a partir da data de exercício. Se você cumprir os requisitos do período de retenção, o exercício ISO é isento de impostos para fins de imposto de renda ordinário. Quando você vende mais as ações, a transação é tributada na taxa de imposto sobre os ganhos de capital a longo prazo, que é mais favorável do que as taxas normais de imposto de renda. (Sua base de custo é igual ao seu preço de exercício.) Se você não atender aos requisitos de retenção, você desqualificará seus ISOs e você deve imposto de renda regular no ano da disposição desqualificante (o ano em que você vende). O imposto devido será baseado no menor do spread (diferença entre o preço de exercício e o preço de mercado das ações) no momento do exercício ou disposição. Por exemplo, se o preço de exercício for de 10 e o preço de mercado é de 40 no momento do exercício, o spread é de 30. Se você exercer 100 ações e depois desqualificar quando o preço de mercado é de 30, você deveria pagar imposto de renda regular em apenas 2.000 (20 x 100). Se você desqualificar quando o preço de mercado é de 50, então você deveria pagar o imposto de renda ordinário no spread de exercício original de 3.000 (30 x 100) e os 10 restantes por ação seriam tratados como ganho de capital de curto prazo ou longo prazo, dependendo Em quanto tempo você manteve o estoque após o exercício. Uma disposição descalificadora abaixo do valor de mercado original no momento do exercício geraria uma perda de capital sem imposto de renda ordinário. Se você tem mais de 100.000 em ISOs adquirindo em um ano (com base no valor de mercado no momento da concessão), o montante acima de 100.000 não é elegível para tratamento fiscal especial. Exercitar ISOs também pode desencadear imposto mínimo alternativo (AMT). Embora o spread ISO no momento do exercício não seja tributável para fins ordinários, está incluído na sua declaração de imposto de renda como ajuste AMT. Se a AMT se aplica, você pode pagar imposto de renda adicional no exercício de exercício. Uma disposição desqualificadora no mesmo ano de exercício elimina a questão da AMT, mas se ocorrer uma disposição desqualiforme em um ano subseqüente ao exercício, você pode enfrentar o pior dos dois mundos no exercício de exercício e imposto de renda ordinário no ano da Disposição desqualificadora. Você deve pensar em qualquer AMT que você deve pagar como um imposto pré-pago. Geralmente, se você armazenar o estoque ISO pelo período de tempo exigido em uma disposição qualificada, a venda pode gerar um crédito AMT. O importante para se lembrar é que você tem um custo duplo de preço de exercício no momento do exercício é sua base de custo para fins de imposto ordinário (ganho de capital) e o preço de mercado no momento do exercício é sua base de custos para fins de AMT. Seu preparador de imposto pode descobrir o resto, desde que você mantenha bons registros. O tratamento fiscal especial e os períodos de detenção não são aplicáveis ​​aos NQSO. Quando você exerce NQSOs, você deve imposto de renda regular no exercício de exercício com base no spread no momento em que você exerce suas opções. Os NQSOs também estão sujeitos a retenção de imposto de renda e folha de pagamento (FICA) no momento do exercício. Métodos de exercícios Ao exercer opções, você compra ações da empresa no preço de exercício. Se o preço de exercício for inferior ao preço de mercado das ações, as opções estão no dinheiro. Se o preço de exercício for maior do que o preço de mercado, as opções estão fora do dinheiro ou sob a água. Enquanto você pode comprar as ações da empresa em uma bolsa de valores pública, você não deseja exercer opções que estão sob a água, já que você pagou mais pelo exercício de suas opções do que você deve pagar pela compra de ações no mercado aberto. Geralmente, você pode escolher entre três métodos de exercício (verifique seu plano de opção de compra de ações específico): exercício em dinheiro. Você deve fornecer o dinheiro para pagar o exercício mais todas as taxas de transação e impostos retidos na fonte. Por exemplo, se o preço de exercício for de 10 e você exercitar 100 opções, o exercício custará 1.000 (10 x 100) mais taxas de transação e quaisquer impostos retidos na fonte devidos no exercício. Exercício sem dinheiro. Você usa suas opções para comprar ações de ações, que você vende simultaneamente para pagar o custo do exercício, as taxas de transação e os impostos retidos na fonte devidos no exercício. Você pode vender todas as ações e comprar qualquer dinheiro remanescente ou vender apenas ações suficientes para pagar tudo e manter as ações remanescentes em uma conta de corretagem. Troca. Alguns empregadores permitem exercitar suas opções e usar ações da empresa que você já possui para cobrir o custo do exercício. Você ainda pode pagar taxas de transação e impostos. Obter ajuda especializada Antes de exercitar as opções de ações do empregador, fale com um assessor de impostos ou um consultor financeiro. Você precisa entender como o exercício afetará sua responsabilidade tributária, e você pode ter que pagar impostos estimados para evitar penas de pagamento insuficiente para o ano. A informação fornecida aqui é apenas para fins informativos gerais e não deve ser considerada uma recomendação individualizada ou investimento personalizado ou conselho fiscal. Cada investidor precisa rever uma transação de segurança para sua própria situação particular. Os dados contidos aqui são obtidos a partir do que são considerados fontes confiáveis ​​no entanto, sua precisão, integridade ou confiabilidade não pode ser garantida. Os exemplos fornecidos são apenas para fins ilustrativos (ou informativos) e não pretendem refletir os resultados que você pode esperar alcançar. O Schwab Center for Financial Research é uma divisão da Charles Schwab amp Co. Inc. Rande Spiegelman. CPA, CFP, é vice-presidente de Planejamento Financeiro no Schwab Center for Financial Research. A Spiegelman é especializada em planejamento financeiro pessoal, incluindo imposto de renda, imposto de propriedade, aposentadoria, fluxo de caixa, patrimônio líquido, opções de ações compensatórias, planos de empregados, investimentos e planejamento de carteira. As opções possuem um alto nível de risco e não são adequadas para todos os investidores. Certos requisitos devem ser atendidos para negociar opções através do Schwab. Leia o documento de divulgação de opções intitulado Características e Riscos de Opções Padronizadas antes de considerar qualquer transação de opção. As estratégias de diversificação não garantem lucros e não protegem contra perdas em mercados em declínio. Esta informação não se destina a substituir os conselhos específicos de imposto, jurídico ou de planejamento de investimento individualizado. Quando um aconselhamento específico é necessário ou apropriado, Schwab recomenda a consulta com um consultor tributário qualificado, CPA, Planejador Financeiro ou Gerente de Investimento. A informação fornecida aqui é apenas para fins informativos gerais e não deve ser considerada uma recomendação individualizada ou um conselho de investimento personalizado. As estratégias de investimento mencionadas aqui podem não ser adequadas para todos. Cada investidor precisa rever uma estratégia de investimento para sua própria situação particular antes de tomar qualquer decisão de investimento. Todas as expressões de opinião estão sujeitas a alterações sem aviso prévio em reação a mudanças nas condições de mercado. Os dados aqui contidos de fornecedores externos são obtidos a partir do que são considerados fontes confiáveis. No entanto, sua precisão, integridade ou confiabilidade não pode ser garantida. Os exemplos fornecidos são apenas para fins ilustrativos e não pretendem refletir os resultados que você deve esperar alcançar. O Centro Schwab para Pesquisa Financeira é uma divisão da Charles Schwab amp Co. Inc. Contate-nos Produtos de corretagem: Não segurado pela FDIC Nenhuma garantia bancária pode perder valor O material neste site é fornecido para fins de informação geral. As informações contidas neste site e as fornecidas pela Equipe de Consulta do Prêmio Equity não se destinam a substituir os conselhos específicos de planejamento de impostos, jurídicos ou de investimento individualizado. Quando um conselho específico é necessário ou apropriado, Schwab recomenda a consulta com um consultor tributário qualificado, CPA, planejador financeiro, conselheiro legal ou gerente de investimentos. Charles Schwab amp Co. Inc. e Charles Schwab Bank são empresas separadas, mas afiliadas e subsidiárias integrais da The Charles Schwab Corporation. Os produtos e serviços de corretagem são oferecidos pela Charles Schwab amp Co. Inc. Membro SIPC. Os produtos e serviços de depósito e empréstimo são oferecidos pelo Banco Schwab, pelo Membro FDIC e por um Prestador de Imóveis Igual. A Schwab Stock Plan Services fornece serviços de planos de compensação de capital e outros serviços financeiros para empresas e funcionários através da Charles Schwab amp Co. Inc. (Schwab). A Schwab, uma corretora registrada, oferece serviços de corretagem e custódia aos seus clientes. 169 2017 Charles Schwab amp Co. Inc. Todos os direitos reservados. Membro SIPC. CS18801-01 (0714-4027) (0114)